突然宣布，倒闭！

一场(chǎng)危险风暴突袭。

当地时间4月26日(rì)，美国联邦存款(kuǎn)保险公司（Federal Deposit Insurance Corp）宣布(bù)，宾夕(xī)法尼亚州监管机构关闭了总部位于费城的Republic First Bank（美国共和银行），并(bìng)同意将其出售给富(fù)尔顿银(yín)行（Fulton Bank)。该(gāi)银行成为了美国2024年第一家倒闭的银行。

美国联邦储(chǔ)蓄保险公司披露的数据显示，截至(zhì)2024年1月31日，美国共和银行拥有的资产规模(mó)达60亿美元（约合人民币434亿元），存(cún)款总规模为40亿美元（约合人(rén)民币290亿元）。

该(gāi)银行的突然倒闭，或(huò)许意(yì)味着，美国地区银行(xíng)的危机还未结(jié)束。最新情况显示，美国区域银行等金融(róng)机构需要抛售资产维持资产负债表稳定，而美(měi)联储政策却加(jiā)大了资产价格(gé)波动的压力。华尔街(jiē)还担忧(yōu)，美国地区银行预计将留出(chū)更多(duō)资(zī)金来弥补(bǔ)潜(qián)在的商业(yè)房地产损失。

突然宣布：倒(dào)闭

当地时间4月26日，美(měi)国联(lián)邦存(cún)款(kuǎn)保险公司突然宣布，宾夕(xī)法尼亚州监管(guǎn)机构关闭了总部位于费城的Republic First Bank（美国共和银行），并同意将其出售给富尔顿银行，这(zhè)一(yī)事件凸显出，美国地区性银行在三(sān)家同行(xíng)倒闭一年后面(miàn)临的挑战。

美国联邦储蓄保险公司在声明中称，宾夕(xī)法尼亚州监管(guǎn)机构指定美国联邦储蓄保险公(gōng)司为接管人。为保护存款人，美国联邦储蓄(xù)保险(xiǎn)公司与富尔一季度中国手机市场报告出炉：各机构排名大不相同，华为增长迅猛顿银行达成协议，后者将承担美国(guó)共和银行的大部分存款，并收(shōu)购美国共和银行的(de)大部分资产。

美国联邦存款保险公司称，美国共和银行(xíng)成(chéng)为美(měi)国在2024年(nián)第一家倒闭的(de)银行。该机构的存款保险将为(wèi)每(měi)位储(chǔ)户提供高达(dá)25万美元的保障。

据悉，美国共和银行在新泽西(xī)州、宾夕法尼(ní)亚州、纽约州的32家分支(zhī)将(jiāng)于当地时间周六（4月27日）或下周一作为富尔(ěr)顿银行分行重新开业。

富尔顿银行表(biǎo)示，此次交易使(shǐ)公司(sī)在费城市场的影响力几乎(hū)翻了(le)一番，公司存款总额约为86亿(yì)美元。

危机再现？

刚刚宣布倒闭的美国共和银行成立于1988年，其资(zī)产规模小于2023年倒闭的多(duō)家美(měi)国中型银行。

美(měi)国(guó)联邦储蓄保险公司(sī)披露的数据显示(shì)，截至2024年1月31日，美国共和银行拥有的资产规模达(dá)60亿美元（约合人民币(bì)434亿(yì)元），存(cún)款总规模(mó)为40亿美元（约合(hé)人民币290亿元）；与该银行倒闭(bì)相关的存款保险基金（DIF）成本估(gū)计为6.67亿美元(yuán)。

富(fù)尔顿银行在一份声明中表示，除存款外，美国共和银行还拥有约13亿美元的借款和其他负债。

其实，美国共和银行的危机早在2023年年初便已经开始暴露。因面临成本上升及盈(yíng)利压力，美国(guó)共和银行当(dāng)时宣布(bù)，裁员并退出抵(dǐ)押贷款业务，重(zhòng)新(xīn)专注于消费者存款。

2023年7月(yuè)，美国(guó)共和银行表(biǎo)示，存款正在下降，而且随着(zhe)利率(lǜ)上升，该银行的抵押贷款(kuǎn)业务的(de)价值已经(jīng)降低。

2023年年底(dǐ)，该(gāi)银(yín)行曾与一个投资者团体(tǐ)达成(chéng)交易，该团体包(bāo)括资深商人乔治·诺(nuò)克罗斯和知名律师菲利(lì)普·诺克罗斯，但该(gāi)交易于今年2月终止。

这笔交易失败后，美国联邦(bāng)存(cún)款(kuǎn)保险公司便(biàn)恢复了查封和出售美(měi)国共(gòng)和(hé)银行的行动。

分析人(rén)士指出，美国利率上升和(hé)商业房(fáng)地(dì)产(chǎn)价(jià)值下降，尤其是应对疫情后空置率飙升的办公楼，加剧了(le)许(xǔ)多区域和社区银(yín)行的财务风险(xiǎn)。

市场层(céng)面(miàn)，美国共和银(yín)行的股票已于2023年8月(yuè)从纳斯达(dá)克(kè)退市，目前在OTC市场交易。其股价从今年年初的2美元一路暴跌至1美(měi)分左(zuǒ)右，总市值已低于200万美元。

值(zhí)得注(zhù)意的是，Republic First与(yǔ)First Republic银(yín)行为(wèi)两家独立的实(shí)体，后者在2023年破产后大部分资产被摩(mó)根大通收购(gòu)。据Republic First此前声明(míng)，两家银行业(yè)务并不相同，Republic First的客户主要是企业和零售客户，而First Republic主要向富裕人士提供贷款。

影(yǐng)响多大？

回顾此前，2023年3月，硅谷银行、Signature以及First Republic三大银(yín)行接(jiē)连倒闭，一度(dù)引(yǐn)发了美国金(jīn)融市场的(de)极大(dà)恐慌。

然而，这一(yī)风暴在2024年又开始酝酿。此前，由于纽约社区银行自称其银行(xíng)风(fēng)控存在重大缺陷，引发储户挤兑，一度导致其股价暴(bào)跌，市场担忧情(qíng)绪迅速。

现如今，美国共和银行(xíng)的突然倒(dào)闭，或(huò)许意(yì)味着，经历了去(qù)年的破产风波后，美国地区银行的(de)痛(tòng)苦似乎还没有结束。

最新(xīn)情况显示，美国区域银(yín)行需要(yào)抛售资产维持(chí)资产负债表稳定，而美联储政策(cè)可能加大(dà)资产(chǎn)价格波(bō)动的压力。

美国地区银行最(zuì)近披露的财报显(xiǎn)示，多家银(yín)行利润大幅下降。其中，PNC Financial，Citizen Financial，M&T Bank和(hé)美(měi)国合众银行(xíng)降幅均超过20%。

造成(chéng)这种情况的主要原因是，净利息收入受到存款成(chéng)本上升的侵蚀，而利率居高不下使贷款需求面临巨大压力。美国合众银行表示，一直在努力应(yīng)对融资(zī)成本的(de)上升，因为(wèi)客户将现(xiàn)金从银行转移到货币市场基金等收(shōu)益率更高的避险替代品，以获得更好(hǎo)的回报。

当前，华(huá)尔街担忧的另一个风险点是，美国地区银行预计将留出更多资(zī)金来弥补潜在的商业(yè)房(fáng)地产损失，并出售更多的房(fáng)地产(chǎn)贷款。

近日，美联储(chǔ)在发布的金融(róng)稳定报告中提到了商业房地产价(jià)值(zhí)下降的风险(xiǎn)，包括消费者债务拖欠的增加(jiā)和一些家庭压力(lì)的其他迹象。美联储警告称，美国(guó)商业房地产和消费贷款敞口较高的银行可(kě)能会遭(zāo)受(shòu)更大的亏损。

美联储负责银行监管的副主席迈克尔·巴尔也曾警(jǐng)告称，监管机构正在“密切关注”商业地产贷款中的(de)风险，并且(qiě)已经开(kāi)始下调财务压力较大(dà)的银行的(de)监管评级。

国际货币基金(jīn)组织发(fā)布的《全球金(jīn)融稳定报告》显示，截至2023年年底，不良商业地产贷款在美国银行投(tóu)资(zī)组(zǔ)合中的比例从(cóng)去年同期的0.4%翻了一(yī)番，达到 0.81%。

今年3月，标普(pǔ)全球评级宣布下调五家美国银行的前景，原(yuán)因(yīn)是商(shāng)业地产市场的压力可能(néng)会损害银行的资产质量和业绩(jì)。受此影响，KBW地区银行指数年内一度大跌超13.5%。

责编：杨喻程

校对(duì)：刘榕(róng)枝